Faktoru analīze pašu kapitāla atdeves

Viens no svarīgākajiem aspektiem novērtējumu uzņēmuma mācās savu efektivitāti no viedokļa īpašnieka. Efektivitāte šajā gadījumā, tāpat kā daudziem citiem, var novērtēt, nosakot ROI. Tomēr vienkāršu aprēķinu var nebūt pietiekami, un tas būs nepieciešams, lai papildinātu analīzi. Populārākais veids ir iespējams faktoru analīze rentabilitātes savu kapitālu. Ļaujiet mums mīt sīkāk par savu metodoloģiju un galvenajām iezīmēm.

Faktoru analīze, pašu kapitāla atdeves parasti ir saistīta ar Dupont formulas, kas ļauj ātri veikt visus nepieciešamos aprēķinus. Ir svarīgi saprast, kādā veidā šīs formulas tika iegūti, papildus tam nekas grūti. Atgriezties uz kapitāla īpašumtiesībām, protams, nosaka attiecība tīrās peļņas apmēru šā kapitāla. Factor modelis iegūst no šīs attiecības ar elementāru pārmaiņas. To būtība ir reizināt skaitītāju un saucēju, kas ieņēmumu un aktīviem. Pēc tam, kad tas ir viegli atzīmēt, ka efektivitāte šīs kapitāla daļas, tās rentabilitāte nosaka produkta pakāpi ir finansiāli atkarīgi no apgrozījuma īpašuma (aktīvu) un rentabilitātes līmeni pārdošanu. Pēc apkopojot matemātisku modeli tiek veikts tieši analīzes. To var veikt jebkurā piemērotā veidā, lai deterministiskām modeļiem. Faktoru analīze ROE izmantojot DuPont formulas ir viens no variantiem absolūto atšķirību metodi. Viņš, savukārt, ir īpašs gadījums metodi ķēdes aizstāšanas. Pamatprincips šo metodi slēpjas noteikšanai alternatīvu iedarbības katra faktora atsevišķi, neatkarīgi no citiem.

Ir vērts atzīmēt, ka tādā pašā veidā, un veikt faktoru analīzi ekonomisko rentabilitāti. Tā ir peļņa aktīvu attiecība. Pēc dažām izmaiņām, šis skaitlis var pārstāvēt produkta apgrozījumu īpašuma kompānijas uz rentabilitāti pārdošanu. Turpmākā analīze ir vienādi.

Tas ir nepieciešams pievērst īpašu uzmanību tam, kādi rādītāji būtu jāizmanto aprēķinos. Protams, ir nepieciešams izmantot informāciju vismaz divus periodus, lai varētu novērot izmaiņas. Dati, kas tiek ņemti no peļņas un zaudējumu ir kumulatīvi, jo tie pārstāv noteiktu vērtību noteiktā periodā. Par datu atlikums tiek parādīti konkrētā datumā, tāpēc tas ir labākais, lai aprēķinātu to vidējo vērtību.

Iepriekšminētie metodes, t.i. metodi ķēdes substitūcijas un modifikācijas, var tikt izmantoti, lai pārbaudes reakciju praktiski jebkuru deterministisko faktoru modeli. Piemēram, faktoru analīze, pašreizējais attiecību var veikt ļoti vienkārši. Lai iegūtu detalizētāku ieteicams atklāt formulu šī attiecība, atspoguļojot skaitītājs komponentus apgrozāmajiem līdzekļiem, un saucējs - īstermiņa parādu. Nākamais, jums ir nepieciešams, lai aprēķinātu ietekmi uz katru no faktoriem identificētas. Jāatzīmē, ka šo modeli nevar izmantot to pašu nosaukumu un absolūto starpību metodi, jo tā ir vairāku raksturs.

Jebkura veida analīzes vērtība ir grūti pārvērtēt, un faktoru analīze pašu kapitāla atdeves un citiem rādītājiem ir viena no labākajām metodēm, veicināt pieņemšanu pareizus vadības lēmumus. Identificēt spēcīga negatīva ietekme uz to, vai šis apstāklis skaidri norāda, kur jāsūta ietekme. No otras puses, ir pozitīvs efekts var norādīt, piemēram, par pieejamību konkrētiem rezervju peļņu.